《筆尖網(wǎng)》/筆尖觀察
作為農(nóng)夫山泉創(chuàng)始人、董事長兼總經(jīng)理以及養(yǎng)生堂有限公司董事長的鐘睒睒，怎么也沒想到其持股的浙商基金出事了。不但老將離任，公司利潤暴跌，該基金公司權(quán)益產(chǎn)品發(fā)展也遭遇了挑戰(zhàn)。
一直不瘟不火的浙商基金，這次能否度劫？
基金經(jīng)理“清倉式”卸任
2月18日，浙商基金發(fā)布基金經(jīng)理變更公告，基金經(jīng)理王斌因個人原因于2月17日離任，已不再管理任何基金，其卸任的基金由基金經(jīng)理成子浩接手。
根據(jù)公告，基金經(jīng)理王斌卸任的6只基金分別是浙商智選新興產(chǎn)業(yè)混合A、浙商智選新興產(chǎn)業(yè)混合C、浙商聚潮新思維混合A、浙商聚潮新思維混合C、浙商科創(chuàng)一個月滾動持有混合A、浙商科創(chuàng)一個月滾動持有混合C，至此，王斌不再管理任何基金，并且已在中基協(xié)辦理注銷手續(xù)。也就是說，這是典型的基金經(jīng)理“清倉式”卸任。
《筆尖網(wǎng)》注意到，王斌于2018年5月加入浙商基金，此前曾在某半導體公司擔任工程師職務(wù)，加入浙商基金后，任職于浙商基金專戶資產(chǎn)投資部，且從2021年8月開始管理公募基金，最長任職年限超過3年。按照去年四季度末的重倉股來看，其偏好重倉半導體、電子和光伏等科技股。
接棒王斌管理上述6只基金的是一位“新人”基金經(jīng)理成子浩。成子浩于2020年7月加入浙商基金，從今年1月7日開始管理公募基金，2月5日與王斌搭檔管理上述3只基金至2月17日。也就是說，成子浩擔任公募基金經(jīng)理的年限還不足3個月。按照基金類型來看，上述新接手的6只基金是偏股混合型基金，成子浩第一次獨立管理此類基金，此前管理的4只均是偏債混合型基金。
尤為注意的是，截至2月17日，浙商基金近三年來，共有11位基金經(jīng)理離任，新聘10位基金經(jīng)理，基金經(jīng)理團隊變動率較大。從已離任的基金經(jīng)理來看，有多位基金經(jīng)理管理公募年限超過了3年，最長一位超過7年。目前在職基金經(jīng)理共有15位，從事基金經(jīng)理年限超過3年的僅7位。
基金經(jīng)理“人才荒”，已經(jīng)成為浙商基金難以回避的問題。
公司整體利潤暴跌99%
在基金行業(yè)，如果基金經(jīng)理“瘸腿”，帶來的影響將是毀滅性的。
首先，難保基金投資業(yè)績。數(shù)據(jù)顯示，截至2月17日，王斌管理上述6只基金任職回報率全部虧損，其中，浙商科創(chuàng)一個月滾動持有混合A、浙商科創(chuàng)一個月滾動持有混合C在其任職的3年又183天，回報率分別為-16.21%、-16.80%。
天天基金網(wǎng)數(shù)據(jù)顯示，浙商基金旗下的混合型基金有32只基金，在可比的72家基金公司排名第74名。不過，其管理業(yè)績卻不盡如人意。浙商基金旗下的混合型基金近1年、近3年、近5年平均回報率分別為12.8%、-13.82%、16.42%，同期同類基金的平均回報率分別為15.23%、-10.31%、18.90%，可見，浙商基金在上述不同時間段全部跑輸了同類基金的平均業(yè)績。其中，該基金公司旗下的混合型基金近1年、近3年還跑輸同期滬深300指數(shù)的漲跌幅。
管理業(yè)績的低迷，令公司的管理規(guī)模逆勢下降。浙商基金的管理規(guī)模由2023年年中的611.01億元降至2024年年底的430.13億元，6個季度下降了三成。其中混合型基金管理規(guī)模更是由2023年一季度的117.29億元降至2024年年底的46.43億元，降幅為60.41%。
對基金管理公司來說，規(guī)模下降意味著營收及利潤的下降。截至2024年上半年末，浙商基金實現(xiàn)營收9656.64萬元，同比下降逾39%；實現(xiàn)凈利潤23.57萬元，同比下降99.23%。
值得注意的是，浙商基金成立于2010年10月，公司大股東是民生人壽保險（持股50%），二股東和三股東分別是浙商證券（持股25%）和養(yǎng)生堂（持股25%）。而養(yǎng)生堂實際控制人為農(nóng)夫山泉創(chuàng)始人鐘睒睒。2022年11月，鐘睒睒以4550億財富入選《2022衡昌燒坊·胡潤百富榜》，排名第1位；2023胡潤百富榜，鐘睒睒以4500億元第三次成為中國首富，鐘睒睒的財富主要來源于其旗下的飲料品牌農(nóng)夫山泉和醫(yī)藥保健品公司養(yǎng)生堂。
對于參股的浙商基金，鐘睒睒會做出怎樣的抉擇？這家成立近15年的基金公司如何擺脫困局？
